Комплект контрольно-оценочных средств учебной дисциплины ЕН.02. Финансовая математика

Государственное казенное профессиональное образовательное учреждение
Прокопьевский горнотехнический техникум им. В.П. Романова











Комплект
контрольно-оценочных средств
учебной дисциплины
ЕН.02. Финансовая математика
основной образовательной программы (ОПОП)
по направлению подготовки (специальности)
38.02.07 Банковское дело








Должность
Фамилия / Подпись
Дата

Разработал
Преподаватель
Боцман А.В.


Проверил
Преподаватель
Арефина Е.Н.





Прокопьевск, 2016
1. Общие положения
Контрольно-оценочные средства (КОС) предназначены для контроля и оценки образовательных достижений обучающихся, освоивших программу учебной дисциплины Финансовая математика.
КОС включают контрольные материалы для проведения текущего контроля и промежуточной аттестации в форме дифференцированного зачёта.
КОС разработаны на основании положений:
основной профессиональной образовательной программы по направлению подготовки специальности СПО 38.02.07 Банковское дело;
программы учебной дисциплины Финансовая математика.

2. Результаты освоения дисциплины, подлежащие проверке


Результаты обучения
(освоенные умения, усвоенные знания)

Умение выполнять расчёты, связанные с начислением простых и сложных процентов

Умение корректировать финансово-экономические показатели с учётом инфляции

Умение рассчитывать суммы платежей при различных способах погашения долга

Умение вычислять параметры финансовой ренты

Умение производить вычисления, связанные с проведением валютных операций

Знать виды процентных ставок и способы начисления процентов

Знать формулы эквивалентности процентных ставок

Знать методы расчёта наращенных сумм в условиях инфляции

Знать виды потоков платежей и их основные параметры

Знать методы расчёта платежей при погашении долга

Знать показатели доходности ценных бумаг

Знать основы валютных вычислений


















3. Распределение оценивания результатов обучения по видам контроля

Наименование элемента умений или знаний
Виды аттестации


Текущий контроль
Промежуточная аттестация


У 1 выполнять расчёты, связанные с начислением простых и сложных процентов

У 2 корректировать финансово-экономические показатели с учётом инфляции

У 3 рассчитывать суммы платежей при различных способах погашения долга

У 4 вычислять параметры финансовой ренты

У 5 производить вычисления, связанные с проведением валютных операций

З 1 виды процентных ставок и способы начисления процентов

З 2 формулы эквивалентности процентных ставок

З 3 методы расчёта наращенных сумм в условиях инфляции

З 4 виды потоков платежей и их основные параметры

З 5 методы расчёта платежей при погашении долга

З 6 показатели доходности ценных бумаг

З 7 основы валютных вычислений
+


+


+


+

+


+


+

+

+

+

+

+
+


+


+


+

+


+


+

+

+

+

+

+

Итого
12
12


















4. Распределение типов контрольных заданий по элементам знаний и умений.

Содержание
учебного материала
по программе УД
Тип контрольного задания


У1
У2
У3
У4
У5
З1
З2
З3
З4
З5
З6
З7















Тема 1 Операции с простыми процентными
1, 2




1,2







Тема 2 Операции со сложными процентными ставками
1,2




1,2







Тема 3 Эквивалентность процентных ставок. Конверсия платежей






1,3






Тема 4 Учёт инфляции в финансово-экономических расчётах

4





4





Тема 5 Потоки платежей. Финансовые ренты



5




5




Тема 6 Планирование погашения долга


6






6



Тема 7 Анализ инвестиций в облигации










7


Тема 8 Анализ долгосрочных инвестиций










7


Тема 9 Расчёты при проведении валютных операций




8






8

Тип задания:
1-задание в тестовой форме закрытой формы с одним вариантом правильного ответа
2-8 - решение задач

5. Распределение типов и количества контрольных заданий по элементам знаний и умений, контролируемых на промежуточной аттестации.
Содержание
учебного материала
по программе УД
Тип контрольного задания


У1
У2
У3
У4
У5
З1
З2
З3
З4
З5
З6
З7















Тема 1 Операции с простыми процентными
З2(1-3)




31
(1-3)







Тема 2 Операции со сложными процентными ставками
З2(4-7)




З1
(4-6)







Тема 3 Эквивалентность процентных ставок. Конверсия платежей






З1
(7-9), З2
(8-11)






Тема 4 Учёт инфляции в финансово-экономических расчётах

З2
(12-14)





З1
(10-11)





Тема 5 Потоки платежей. Финансовые ренты



З2
(15-19)




З1
(12-16)




Тема 6 Планирование погашения долга


З2
(20-21)






З1
(17-20)



Тема 7 Анализ инвестиций в облигации










З1
(21-26),
З2
(22-25)


Тема 8 Анализ долгосрочных инвестиций










З2(26)


Тема 9 Расчёты при проведении валютных операций




З2
(27-29)






З1(27-30)

6 Структура контрольного задания
6.1.1 Задание для текущего контроля.
Текст задания.
Задание 1 В тестовой форме.
Время выполнения – 15 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У1, З1

Ответьте на вопросы тестового задания.
Закрытая форма с одним вариантом правильного ответа.

Вопрос
Ответ



1
2
3
4

1.
Абсолютная величина дохода от предоставления денег в долг в любой форме
процент
дисконт
аннуитет
процентная ставка
+




2.
Процесс увеличения денег во времени в связи с присоединением процентов
1) дисконтирование
2) капитализация
3) наращение
4) конверсия платежей


+


3.
Номинальная ставка - это .
первоначальная ставка
промежуточная ставка
конечная ставка
сложная учётная ставка
+




4.
Величина Р полученная дисконтированием S называется
1) текущей стоимостью
2) современной стоимостью
3) искомой стоимостью
4) текущей и современной стоимостью



+

5.
Дисконтирование по сложной учетной ставке осуществляется по формуле
Р = SvHYPER13 EMBED Equation.3 HYPER14HYPER15
Р = S(1-d)HYPER13 EMBED Equation.3 HYPER14HYPER15
Р = Р(1+i)HYPER13 EMBED Equation.3 HYPER14HYPER15
Р = S(1+d)HYPER13 EMBED Equation.3 HYPER14HYPER15

+



 6.
Относительная величина дохода за фиксированный отрезок времени
1) процент
2) процентная ставка
3) дисконт
4) аннуитет

+



7.
Операция, заключающаяся в нахождении настоящей стоимости, если известны будущая стоимость, срок финансовой операции и процентная ставка
1) капитализация процентов
2) наращение
3) дисконтирование
4) банковский учёт


+



8.
Величина, показывающая во сколько раз наращенный капитал больше первоначального
дисконтный множитель
дисконт
годовая учётная ставка
множитель наращения



+

9.
Проценты, при начислении которых на каждом шаге во времени в качестве базы берётся одна и та же величина
простые проценты
сложные проценты
точные проценты
обыкновенные проценты
+




10.
Процентная ставка, значение которой не меняется на протяжении всего срока финансовой операции
годовая процентная ставка
постоянная процентная ставка
переменная процентная ставка
эквивалентная процентная ставка

+



11.
Интервал, за который начисляются проценты - это
годовая ставка
финансовая рента
период начисления
поток платежей


+


12.
Капитал, который инвестируется в текущий момент времени – это
финансовая рента
современная величина финансовой ренты
наращенный капитал
первоначальный капитал



+

13.
Проценты, база для начисления которых меняется на каждом шаге во времени – это
простые проценты
сложные проценты
точные проценты
обыкновенные проценты

+



14.
В формуле S=P (1+i)n переменная i называется..
1) простой учётной ставкой
2) сложной постоянной ставкой процентов
3) простой постоянной ставкой процентов
4) сложной учётной ставкой

+



15.
В формуле S=P (1+i)n переменная P называется
дисконтным множителем
множителем наращения
первоначальным капиталом
Наращенным капиталом


+



Задание 2 Решение задач.
Время выполнения – 180 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У1, З1
Необходимо определить проценты и сумму накопленного долга, если ссуда равна 700 тыс. руб., срок 4 года, проценты простые по ставке 20% годовых.
2. Ссуда в размере 1 млн. руб. выдана 20.01 до 05.10 включительно под 18 % годовых. Какую сумму должен заплатить должник в конце срока при начислении простых процентов?
3. Контракт предусматривает следующий порядок начисления процентов: первый год 16 %, в каждом последующем полугодии ставка повышается на 1%. Необходимо определить множитель наращения за 2,5 года.
Через 180 дней после подписания договора должник уплатит 310 тыс. руб. Кредит выдан под 16 % годовых. Какова первоначальная сумма долга при условии, что временная база равна 365 дням?
5. Тратта (переводной вексель) выдан на сумму 1 млн руб. с уплатой 17.11.2010. Владелец векселя учел его в банке 23.09.2010 по учетной ставке 20% (АСТ/360). Оставшийся до конца срока период равен 55 дням. Рассчитать полученную при учете сумма (без уплаты комиссионных) и дисконт.
6. Какова должна быть продолжительность ссуды в днях для того, чтобы долг, равный 100тыс. руб., вырос до 120 тыс. руб. при условии, что начисляются простые проценты по ставке 25% годовых (ACT/ACT)?
7. Какой величины достигнет долг, равный 1млн. руб. через 5 лет при росте по сложной ставке 15,5 % годовых?
8. Кредит в размере 3 (4,5) млн. руб. выдан на 2 года и 160 дней под 16,5 % сложных годовых. Определить долг на конец срока. (Простым способом, начислении процентов при дробном числе лет)
Вкладчик положил в банк 11000 рублей. Банк выплачивает сложные проценты. Какая сумма будет на счёте у вкладчика через три года, если процентная ставка за первый год – 15 %, за второй – 25 %, за третий 32 %?
Какова сумма дисконта при продаже финансового инструмента на сумму 6 тыс. рулей, если срок до его погашения равен 3,5 года, а покупатель применил сложную годовую учётную ставку, равную 9 %.

Задание 3 Решение задач.
Время выполнения – 90 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: З2
1. Контракт предусматривает переменную по периодам ставку простых процентов: 20, 22 и 25 %. Продолжительность последовательных периодов начисления процентов: два, три и пять месяцев. Какой размер ставки приведет к аналогичному наращению исходной суммы?
2. Допустим, для первых двух лет ссуды применяется ставка, равная 15%, для следующих трех лет она составляет 20 %. Средняя ставка за весь срок ссуды равна
3. Вексель учтен за год до даты его погашения по учетной ставке 15%. Какова доходность учетной операции в виде процентной ставки?
4. Необходимо найти величину учетной ставки, эквивалентной годовой процентной ставке 40% (К = 365) при условии, что срок учета равен 255 дням.
Два платежа: один в размере 120 тыс. руб., другой – 55 тыс. руб. со сроками 140 и 190 дней соответственно, отсчитываемыми от одной даты, заменяются одним платежом со сроком 210 дней. Найти сумму консолидированного платежа, если стороны согласились на замену при использовании простой ставки 8% годовых.
Два векселя со сроками 12 июня 15 тыс. руб. и 5 августа 30 тыс. руб. заменяются одним с продлением срока до 6 октября того же года. При объединении векселей применена учётная ставка 9 %. Определить сумму нового векселя.
Два платежа: первый – 12000 руб., со сроками 4 и 8 лет соответственно, заменяются одним платежом в размере 25000 руб. Предполагается, что на начало действия всех обязательств совпадает во времени. Найти срок консолидированного платежа. В расчётах применить сложную ставку процентов – 8 % годовых.

Задание 4 Решение задач.
Время выполнения – 90 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У2, З3

Долговое обязательство на сумму 5 млн. руб., срок оплаты которого наступает через 5лет, продано с дисконтом по сложной учетной ставке 15 % годовых. Каков размер полученной за долг суммы и величины дисконта (в тыс. руб.) по сложной и простой учетной ставке.
Сберегательный сертификат куплен за 100 тыс. Руб., выкупная его сумма 160 тыс. руб., срок 2,5 года. Каков уровень доходности ставки сложных процентов.
Определим современную стоимость платежа из примера 1 при условии, что дисконтирование производится по силе роста 12 % и по дискретной сложной учетной ставке такого же размера
Постоянный темп инфляции на уровне 5% в месяц приводит к росту цен за год в размере.
На сумму 1,5 млн руб. в течение трех месяцев начисляются простые проценты по ставке 28% годовых, чему равна наращенная сумма, если ежемесячная инфляция характеризуется темпами 2,5; 2,0 и 1,8%. Чему равен индекс цен? Определить наращенную сумму с учетом обесценивания.

Задание 5 Решение задач.
Время выполнения – 180 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У4, З4
1. Для обеспечения некоторых будущих расходов создается фонд. Средства в фонд поступают в виде постоянной годовой ренты постнумерандо в течении 5 лет. Размер разового платежа 4 млн. руб. На поступившие взносы начисляются проценты по ставке 18,5% годовых. Величина фонда на конец срока составит
2. Изменим условие первой задачи. Проценты начисляются поквартально, а не раз в году.
Следовательно определяем j/m и mn
3. Допустим, платежи выплачиваются поквартально R/p = 1 млн. руб., общее число платежей равно 20. Определить наращенную сумму.
4. Годовая рента постнумерандо характеризуется параметрами: R = 4млн. руб., n = 5. При дисконтировании по сложной ставке процента, равной 18,5 % годовых. Определить современную стоимость.
5. Платежи постнумерандо образуют регулярный во времени поток, первый член которого равен 15 млн. руб. Последующие платежи увеличиваются каждый раз на 2 млн. руб. Начисление процентов производится по 20 % годовых. Срок выплат – 10 лет.
По условиям задачи табличные значения коэффициентов а10;20=4,192472, v10=0,161505
6. Ожидается, что сбыт продукции будет увеличиваться в течение двух лет – каждый квартал на 25 млн. руб. Первоначальный объем сбыта за квартал 500 млн. руб. Определим наращенную сумму к концу срока при условии, что деньги за продукцию поступают постнумерандо.
7. Годовая рента постнумерандо характеризуется параметрами: R = 6 млн. руб., n = 7. При дисконтировании по сложной ставке процента, равной 17 % годовых. Определить современную стоимость.
8. В пенсионный фонд ежегодно в конце года вносятся суммы по 55000 рублей, на которые начисляются сложные проценты по ставке 25 % годовых. Определить сумму, накопленную в фонде за 10 лет.
9. Определить размер равных взносов в конце года для следующих ситуаций, в каждой из которых предусматривается начисление на взносы годовых процентов по ставке 9 % годовых:
- создать к концу пятилетия фонд в размере 1520000 рублей;
- погасить в течение 5 лет текущую задолженность1520000 рублей.
10. Требуется выкупить (погасить единовременным платежом) вечную ренту, член которой – 12 тыс. рублей – выплачивается в конце каждого года, проценты начисляются раз в году по ставке 6 %.
11. На счёт некоторого фонда в начале каждого года на протяжении 6 лет поступают взносы по 7 тыс. рублей. Проценты начисляются ежегодно по ставке 7 %. Определить накопленную сумму к концу срока.
12. График предусматривает следующий порядок выдачи ссуд во времени:
01.08.11 – 55 тыс. руб.,
01.01.12 – 160 тыс. руб.,
01.05.14 – 200 тыс. руб.
Найти сумму задолженности на 01.01.14 при условии, что кредит выдан под 12 % годовых.

Задание 6 Решение задач.
Время выполнения – 90 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У3, З5
Долг в сумме 100 млн. руб. выдан на 5 лет под 20% годовых. Для его погашения создается погасительный фонд. На инвестируемые в нем средства начисляются проценты по ставке 22%. Необходимо найти размеры срочных уплат. Пусть фонд формируется 5 лет, взносы производятся в конце каждого года равными суммами. s5:22 = 7,7395826
Пусть теперь условия контракта предусматривают присоединение процентов к основной сумме долга, найти размеры срочных уплат.
Внесем еще одно изменение в условия примера 1. Пусть взносы вносятся не ежегодно, а в конце каждого месяца, т.е. р = 12. Проценты выплачиваются кредитору ежегодно. Коэффициент наращения в этом случае равен S (12)N:i.=8,49199. Определить годовую сумму взносов в фонд.
Долг в размере 12000 решено погасить в течение 6лет. Выплаты производятся в конце каждого полугодия. Проценты начисляются один раз в году по ставке 5 %. Найти размер платежа.
Годовая немедленная рента со сроком 6 лет, ставкой процентов – 7 % годовых, проценты начисляются один раз в году, годовым размером платежа 3 тыс. руб. заменяется на ренту, у которой срок 9 лет. Остальные характеристики заменяющей ренты не меняются. Требуется найти член новой ренты.

Задание 7 Решение задач.
Время выполнения – 90 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: З6
Определить курс облигации, если известно, облигация с номиналом 10000 руб. продается за 9700 руб.
Вечная рента, приносящая 4,5 % дохода, куплена по курсу 90. Какова финансовая эффективность инвестиции при условии, что проценты выплачиваются раз в году, поквартально (р = 4)?
Корпорация X выпустила облигации с нулевым купоном с погашением через 5 лет. Курс реализации 45. Определить доходность облигации на дату погашения.
Облигация, приносящая 10 % годовых относительно номинала, куплена по курсу 65, срок до погашения 3 года. Определить полную доходность для инвестора, если номинал и проценты выплачиваются в конце срока.
Задание 8 Решение задач.
Время выполнения – 60 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У5, З7.

Сделать вывод о прямой котировке: Нью-Йорк на Лондон:
1ф.ст.-1,5845 дол. США – курс покупателя,
1ф.ст- 1,5863 дол. США – курс продавца.
Сделать вывод о косвенной котировке: Нью-Йорк на Франкфурт-на-Майне:
1 дол. США- 1,6457 марки – курс продавца,
1 дол США – 1,6495 марки – курс покупателя.
Даны котировки:
доллар США / марки Германии – 1,7985 – 1,7995
доллар США / швейц. франк – 1,5782 – 1,5792
Клиент желает приобрести у швейцарского банка марки Германии. Рассчитать курс продавца и курс покупателя.
Необходимо рассчитать 5 марта дисконт/премию на 27 апреля:
Дисконт/премия за 1 месяц 0,0111
Дисконт/премия за 2 месяца 0,00213
Дата поставки по «СПОТ» 5/III9 марта
Дата поставки со сроком 1 месяц 32 дня 9 апреля
Дата поставки со сроком 2 месяца 11 мая

6.1. 2 Задания для промежуточной аттестации

Задание 1. Вопросы, выносимые на дифференцированный зачёт.
Время выполнения – 10 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У1-У4,З1-З7

Сущность процентных денег.
Процентные ставки, периоды начисления и наращенные суммы по простым процентным ставкам.
Сущность дисконтирования по простым процентным ставкам.
Сущность начисления сложных процентов.
Номинальная и эффективная ставки процентов.
Математическое дисконтирования по сложной ставке процентов.
Понятие эквивалентности процентных ставок.
Средняя процентная ставка.
Сравнение равновремённых платежей.
Сущность инфляции. Темп инфляции.
Индексация ставки процентов.
Потоки платежей.
Виды финансовых рент.
Коэффициенты наращения и приведения ренты.
Определение параметров финансовых рент.
Конверсия рент.
Способы погашения долга.
Определение размеров срочных уплат.
Формирование погасительного фонда.
Составление плана погашения долга.
Облигации и их основные параметры.
Показатели доходности облигаций.
Риски, связанные с финансово-кредитными операциями и методы оценки их величин.
Определение чистого приведённого дохода инвестиционных проектов.
Внутренняя норма доходности инвестиционного проекта.
Период окупаемости инвестиций.
Курс покупателя и курс продавца.
Доходность кредитных и депозитных операций в иностранной валюте.
Определение эквивалентных сумм в национальной и иностранной валюте.
Спот- курс и форвардный курс валют.

Задание 2. Решение задач.
Время выполнения – 20 минут.
Проверяемые элементы знаний и умений: У1-У4,З1- З7
100 млн. руб. положены 1-го января на месячный депозит под 20 % годовых. Какова наращенная сумма, если операция повторяется 3 раза?
Кредит для покупки товара на сумму 2 млн. руб. открыт на три года, процентная ставка 17% годовых, выплаты в конце каждого месяца. Определить сумму долга с процентами и ежемесячный платеж.
Какова должна быть продолжительность ссуды в днях для того, чтобы долг, равный 120 тыс. руб., вырос до 140 тыс. руб. при условии, что начисляются простые проценты по ставке 25% годовых (ACT/ACT)?
Какой величины достигнет долг, равный 2млн. руб. через 6лет при росте по сложной ставке 16% годовых?
Кредит в размере 4 млн. руб. выдан на 3года и 160 дней под 16,5 % сложных годовых. Определить долг на конец срока. (простым способом, начислении процентов при дробном числе лет)
Вкладчик положил в банк 12500 рублей. Банк выплачивает сложные проценты. Какая сумма будет на счёте у вкладчика через три года, если процентная ставка за первый год –16%, за второй –27%, за третий 35 %?
Какова сумма дисконта при продаже финансового инструмента на сумму 6100 рублей, если срок до его погашения равен 3,5 годам, а покупатель применил сложную годовую учётную ставку, равную 13%. Дисконтирование производится 4 раза в год.
Контракт предусматривает переменную по периодам ставку простых процентов: 20, 22 и 25 %. Продолжительность последовательных периодов начисления процентов: два, три и пять месяцев. Какой размер ставки приведет к аналогичному наращению исходной суммы?
Необходимо найти величину учетной ставки, эквивалентной годовой процентной ставке 42% (К = 365) при условии, что срок учета равен 270дням.
Два платежа: один в размере 130 тыс. руб., другой –60тыс. руб. со сроками 140 и 190 дней соответственно, отсчитываемыми от одной даты, заменяются одним платежом со сроком 210 дней. Найти сумму консолидированного платежа, если стороны согласились на замену при использовании простой ставки 8% годовых.
Два платежа: первый –13000руб., со сроками 5 и 9 лет соответственно, заменяются одним платежом в размере 27000 руб. Предполагается, что на начало действия всех обязательств совпадает во времени. Найти срок консолидированного платежа. В расчётах применить сложную ставку процентов –9 % годовых.
Долговое обязательство на сумму 6 млн. руб., срок оплаты которого наступает через 6 лет, продано с дисконтом по сложной учетной ставке 17 % годовых. Каков размер полученной за долг суммы и величины дисконта (в тыс. руб.) по сложной и простой учетной ставке.
Сберегательный сертификат куплен за 150 тыс. Руб., выкупная его сумма 180 тыс. руб., срок 3года. Каков уровень доходности ставки сложных процентов.
На сумму 1,5 млн руб. в течение трех месяцев начисляются простые проценты по ставке 28% годовых, чему равна наращенная сумма, если ежемесячная инфляция характеризуется темпами 2,5; 2,0 и 1,8%. Чему равен индекс цен? Определить наращенную сумму с учетом обесценивания.
Для обеспечения некоторых будущих расходов создается фонд. Средства в фонд поступают в виде постоянной годовой ренты постнумерандо в течении 6 лет. Размер разового платежа 5 млн. руб. На поступившие взносы начисляются проценты по ставке 18,5% годовых. Величина фонда на конец срока составит.
Годовая рента постнумерандо характеризуется параметрами: R = 5 млн. руб., n = 6. При дисконтировании по сложной ставке процента, равной 19,5 % годовых. Определить современную стоимость.
Ожидается, что сбыт продукции будет увеличиваться в течение двух лет – каждый квартал на 23млн. руб. Первоначальный объем сбыта за квартал 450 млн. руб. Определим наращенную сумму к концу срока при условии, что деньги за продукцию поступают постнумерандо.
В пенсионный фонд ежегодно в конце года вносятся суммы по 62000 рублей, на которые начисляются сложные проценты по ставке 29 % годовых. Определить сумму, накопленную в фонде за 10 лет.
Определить размер равных взносов в конце года для следующих ситуаций, в каждой из которых предусматривается начисление на взносы годовых процентов по ставке 12 % годовых:
- создать к концу пятилетия фонд в размере 1620000рублей;
- погасить в течение 5 лет текущую задолженность 1620000рублей.
20. Долг в размере 12000 (15000, 18000) решено погасить в течение 6(7, 8) лет. Выплаты производятся в конце каждого полугодия. Проценты начисляются один раз в году по ставке 5 (6, 7) %. Найти размер платежа.
21. Годовая немедленная рента со сроком 6 (7,8) лет, ставкой процентов – 7 (8 ,9) % годовых, проценты начисляются один раз в году, годовым размером платежа 3 (4, 5) тыс. руб. заменяется на ренту, у которой срок (9 (10, 11) лет. Остальные характеристики заменяющей ренты не меняются. Требуется найти член новой ренты.
22. Определить курс облигации, если известно, облигация с номиналом 12000, руб. продается за 11700руб.
Вечная рента, приносящая 4,5 (5; 5,5)% дохода, куплена по курсу 90 (100, 110). Какова финансовая эффективность инвестиции при условии, что проценты выплачиваются раз в году, поквартально (р = 4)?
24. Корпорация X выпустила облигации с нулевым купоном с погашением через 5 (6,7) лет. Курс реализации 45 (50, 55). Определить доходность облигации на дату погашения.
25. Облигация, приносящая 10 (12,14) % годовых относительно номинала, куплена по курсу 65 (70, 85), срок до погашения 3 года. Определить полную доходность для инвестора, если номинал и проценты выплачиваются в конце срока.
26. Рассчитать значения лизинговых платежей.
Общие исходные данные: К = 1100, n = 36 месяцев, i = 3% в месяц, выплаты постнумерандо. В расчётах использовать два варианта:
если платежи вносятся в начале каждого месяца;
удвоенный взнос в первом месяце (k = 2) для взносов в конце периодов.
27. Сделать вывод о прямой котировке: Нью-Йорк на Лондон:
1ф.ст.-1,5846 дол. США – курс покупателя,
1ф.ст- 1,5864 дол. США – курс продавца.
Сделать вывод о косвенной котировке: Нью-Йорк на Франкфурт-на-Майне:
1 дол. США- 1,6458 марки – курс продавца,
дол США – 1,6496 марки – курс покупателя.
28. Даны котировки:
доллар США / марки Германии – 1,7986 – 1,7996
доллар США / швейц. франк – 1,5783 – 1,5793
Клиент желает приобрести у швейцарского банка марки Германии. Рассчитать курс продавца и курс покупателя.
29. Необходимо рассчитать 6 марта дисконт/премию на 28 апреля:
Дисконт/премия за 1 месяц 0,0112
Дисконт/премия за 2 месяца 0,00214
Дата поставки по «СПОТ» 5/III9 марта
Дата поставки со сроком 1 месяц 32 дня 10 апреля
Дата поставки со сроком 2 месяца 12 мая

Время на подготовку и выполнение:
подготовка 5 мин.;
выполнение 30 мин.;
оформление и сдача 10 мин.;
всего 45 мин.

6.3. Перечень объектов контроля и оценки

Наименование объектов контроля и оценки
Основные показатели оценки результата
Оценка

З 1 виды процентных ставок и способы начисления процентов

- место финансовых вычислений в принятии финансовых решений;
- принцип неравноценности денег;



З 2 формулы эквивалентности процентных ставок
- правильность вывода формул эквивалентности процентных ставок;
- сравнение равновремённых платежей.


З 3 методы расчёта наращенных сумм в условиях инфляции
- сущность инфляции;
- темп инфляции;
- индексация ставки процентов.


З 4 виды потоков платежей и их основные параметры
- понятия потока платежей и финансовой ренты;
- виды финансовых рент;
- конверсия рент.


З 5 методы расчёта платежей при погашении долга
- способы погашения долга;
-формирование погасительного фонда.


З 6 показатели доходности ценных бумаг
- параметры облигаций;
- сущность внутренней нормы доходности инвестиционного проекта;
- показатели рентабельности инвестиций.


З 7 основы валютных вычислений
-курс покупателя и курс продавца;
-валютная маржа;
-спот-курс и форвардный курс валют.



У 1 выполнять расчёты, связанные с начислением простых и сложных процентов
- правильность определения первоначальной и дисконтированной суммы;
-точность расчёта срока платежа и учётной ставки;
- точность определения влияния размера ставки на результаты сравнения.


У 2 корректировать финансово-экономические показатели с учётом инфляции
- определение влияния инфляции на экономические показатели;
- точность проведения индексации первоначальной суммы долгового обязательства.


У 3 рассчитывать суммы платежей при различных способах погашения долга
-правильность формирования погасительного фонда;
-точность составления плана погашения долга.


У 4 вычислять параметры финансовой ренты
- правильность определения характеристик финансовых рент: наращенной суммы, современной величины.
- точность определения ставки процентов финансовой ренты.


У 5 производить вычисления, связанные с проведением валютных операций
- точность определения доходности кредитных и депозитных операций;
-верность определения дисконта при форвардных операциях;
-правильность определения теоретического безубыточного форвардного курса и премии.



За правильный ответ на вопросы или верное решение задачи выставляется положительная оценка – 1 балл.
За не правильный ответ на вопросы или неверное решение задачи выставляется отрицательная оценка – 0 баллов.
Шкала оценки образовательных достижений

Процент результативности (правильных ответов)
Оценка уровня подготовки


балл (отметка)
вербальный аналог

90 ч 100
5
отлично

80 ч 89
4
хорошо

70 ч 79
3
удовлетворительно

менее 70
2
неудовлетворительно



6.4. Перечень материалов, оборудования и информационных источников, используемых в аттестации
Список литературы

Технические средства обучения:
- посадочные места по количеству обучающихся;
- калькулятор;
- ручка.










HYPER13 PAGE \* MERGEFORMAT HYPER145HYPER15


УТВЕРЖДАЮ
Заместитель директора
по учебной работе _____________Т.В.Ломан

«___».____________.2016 г.




Root Entry

Приложенные файлы

  • doc file6.doc
    Размер файла: 224 kB Загрузок: 3

Добавить комментарий