Курсовая работа на тему «Анализ финансового состояния и пути его улучшения (на примере СПК «Полтавский»)» 


Оглавление
TOC \o "1-3" \h \z \u Введение PAGEREF _Toc350915601 \h 3Раздел 1 Краткая природная и экономическая характеристика предприятия СПК «Полтавский», Полтавского района, Омской области» PAGEREF _Toc350915602 \h 51.1 Понятие финансового состояния предприятия и значение его анализа PAGEREF _Toc350915603 \h 51.2 Информационное обеспечение анализа финансового состояния предприятия PAGEREF _Toc350915604 \h 7Раздел 2 Краткая природная и экономическая характеристика предприятия СПК «Полтавский», Полтавского района, Омской области» PAGEREF _Toc350915605 \h 92.1 Анализ финансового состояния СПК «Полтавский» PAGEREF _Toc350915606 \h 92.2 Пути улучшения финансового состояния СПК «Полтавский» PAGEREF _Toc350915607 \h 20Раздел 3 Резервы улучшения финансового состояния СПК «Полтавский» PAGEREF _Toc350915608 \h 243.1 Улучшение финансового состояния СПК «Полтавский» за счет использования резервов повышения производительности труда PAGEREF _Toc350915609 \h 243.2 Планирование запасов с целью улучшения финансового состояния СПК «Полтавский» PAGEREF _Toc350915610 \h 253.2 Снижение затрат СПК «Полтавский» за счет консервации основных фондов PAGEREF _Toc350915611 \h 26Выводы и предложения PAGEREF _Toc350915612 \h 29Заключение PAGEREF _Toc350915613 \h 33Библиографический список PAGEREF _Toc350915614 \h 34Приложения PAGEREF _Toc350915615 \h 35
ВведениеАнализ бухгалтерской отчетности является неотъемлемой частью процесса контроля за принятыми и принимаемыми управленческими решениями финансовых менеджеров, основой анализа финансового состояния предприятия, составным элементом экономического анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Недооценка роли анализа финансово-хозяйственной деятельности, ошибки в планах и управленческих действиях в современных условиях приводят к большим потерям..
Финансовое состояние организации - это важнейшая характеристика обеспечения финансовой независимости организации в ее текущей, инвестиционной и финансовой деятельности в исследуемый период времени и в перспективе. Анализ финансового состояния состоит в получении объективной оценки результатов финансово-хозяйственной деятельности организации применительно к информационным потребностям пользователей в целях его дальнейшего улучшения и стабилизации на основе методики прогнозирования основных тенденций будущего развития.
Анализ финансового состояния организации занимает одно из ключевых мест в системе финансового анализа, и в то же время его результаты являются основой для принятия конкретных управленческих решений, направленных на достижение цели деятельности экономического субъекта. На различных этапах развития организации эти цели могут различаться: достижение платежеспособности, повышение рентабельности капитала, рост ликвидности активов, обеспечение непрерывности деятельности. В частности, во время финансовых кризисов отдельные российские организации переживают проблемы с платежеспособностью. В подобной ситуации важны поиск путей генерирования денежных средств и ликвидация дефицита финансовых ресурсов. Соответственно, разработка управленческих мероприятий, направленных на повышение рентабельности капитала, будет являться актуальной задачей следующего этапа развития фирмы.
Актуальность темы обусловлена тем, что проблема объективной оценки текущего финансового состояния хозяйствующего субъекта приобретает первостепенное значение в условиях неплатежеспособности российских предприятий, а также по причине острой необходимости формирования действенной антикризисной стратегии.
Выполнение работы имеет своей целью систематизацию, закрепление и расширение полученных теоретических знаний; выработку необходимых для практической деятельности навыков самостоятельной аналитической и исследовательской работы, овладение современными методами исследования и вычислительной техникой.
Задачами курсовой работы являются:
дать определение понятию «финансовое состояние»;
рассмотреть методику проведения анализа финансового состояния предприятия;
проанализировать финансовое состояние СПК «Полтавский»;
разработать рекомендаций по улучшению финансового состояния СПК «Полтавский»;
выявить резервы улучшения финансового состояния СПК «Полтавский».
Объектом исследования является СПК «Полтавский». Предмет анализа - финансовые ресурсы предприятия и конечные финансово-хозяйственные результаты его деятельности.
Раздел 1 Краткая природная и экономическая характеристика предприятия СПК «Полтавский», Полтавского района, Омской области»
1.1 Понятие финансового состояния предприятия и значение его анализаПод финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии.
Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.
Анализ финансового состояния организации занимает одно из ключевых мест в системе финансового анализа, и в то же время его результаты являются основой для принятия конкретных управленческих решений, направленных на достижение цели деятельности экономического субъекта. На различных этапах развития организации эти цели могут различаться: достижение платежеспособности, повышение рентабельности капитала, рост ликвидности активов, обеспечение непрерывности деятельности. В частности, во время финансовых кризисов отдельные российские организации переживают проблемы с платежеспособностью. В подобной ситуации важны поиск путей генерирования денежных средств и ликвидация дефицита финансовых ресурсов. Соответственно, разработка управленческих мероприятий, направленных на повышение рентабельности капитала, будет являться актуальной задачей следующего этапа развития фирмы.
Методика анализа финансового состояния зависит от потребностей пользователей информации - внешних или внутренних. Как правило, в экономической литературе анализ финансового состояния организации относят к финансовому анализу. В этой связи методика и направления анализа, предлагаемые ведущими аналитиками, адаптированы к потребностям только внешних пользователей. Однако в условиях интеграции всех структурных подсистем анализа (финансового, управленческого, налогового, подтверждающего и пр.) необходимо, чтобы результаты анализа и система аналитических показателей могли использоваться как самой организацией на разных этапах управления, так и различными управленческими и контролирующими органами. Более того, рекомендуемая методика анализа должна быть гибкой, учитывать особенности финансово-хозяйственной деятельности организации, возможность углубления и расширения анализа, повышения его информативности.
Основными направлениями анализа финансового состояния фирмы применительно к целям управления и потребностям пользователей возможности расширения и повышения информативности аналитической оценки являются:
анализ ликвидности имущества;
анализ оборачиваемости активов и пассивов;
коэффициентный анализ финансового состояния;
анализ рентабельности капитала и прибыльности деятельности.
1.2 Информационное обеспечение анализа финансового состояния предприятия
В качестве источников информации для проведения анализа финансового состояния используются формы бухгалтерской отчетности и пояснительная записка. Углубленный анализ финансового положения фирмы применительно к целям управления на внутреннем уровне предполагает использование данных финансового, управленческого и налогового учета. Формирование бухгалтерской отчетности в соответствии с требованиями Приказа Минфина России от 02.07.2010 N 66н "О формах бухгалтерской отчетности организаций" диктует необходимость адаптации методики анализа финансового состояния применительно к новым отчетным форматам и порядку раскрытия показателей.
Бухгалтерская отчетность представляет собой наиболее полную, достаточно объективную и достоверную информационную базу, основываясь на которой можно сформировать мнение об имущественном и финансовом положении предприятия. Поскольку в соответствии с законодательством бухгалтерская отчетность является открытым источником информации, а ее состав, содержание и формы представления по основным параметрам унифицированны, появляется возможность разработки типовых методик ее чтения и анализа.
Ответственным этапом в анализе является подготовка информации, которая включает проверку данных, обеспечение их сопоставимости, упрощение числовой информации.
В первую очередь информация, собранная для анализа, должна быть проверена на доброкачественность. Проверка проводится с двух сторон. Во-первых, аналитик проверяет, насколько полными являются данные, которые содержат планы и отчеты, правильно ли они оформлены. Проверяется правильность арифметических подсчетов. Нужно обратить внимание и на то, согласуются ли показатели, приведенные в разных таблицах плана или отчета и т.д. Такая проверка носит технический характер.
Во-вторых, проводится проверка всех привлеченных к анализу данных по существу. В процессе ее определяют, насколько тот или иной показатель соответствует действительности. Средствами этой проверки являются как логическое осмысление данных, так и проверка состояния учета, взаимосогласованности и обоснованности показателей разных источников.
Анализ будет значительно менее трудоемким, если обеспечена сопоставимость показателей. Для этого всю числовую информацию после проверки ее доброкачественности приводят в сопоставимый вид.
Для проведения анализа финансовой устойчивости в работе использованы такие формы бухгалтерской отчетности, как:
бухгалтерского баланса;
отчета о прибылях и убытках;
отчета об изменениях капитала;
Содержание и формы бухгалтерской отчетности применяются последовательно от одного отчетного периода к другому. В бухгалтерской отчетности данные по числовым показателям приводятся три года.
Раздел 2 Краткая природная и экономическая характеристика предприятия СПК «Полтавский», Полтавского района, Омской области»
2.1 Анализ финансового состояния СПК «Полтавский»Активы представляют собой совокупность имущества и денежных средств, принадлежащих фирме: здания, сооружения, машины и оборудование, материальные запасы, банковские вклады, вложения в ценные бумаги, патенты, авторские права и т.д. В широком смысле слова это любые ценности, обладающие денежной стоимостью и оцениваемые в деньгах.
Сведения об имуществе предприятия содержатся в активе баланса. По этим данным можно установить, какие изменения произошли в активах предприятия, какую часть составляет его недвижимость, а какую – оборотные средства, в т.ч. в сфере производства и обращения.
Структура стоимости имущества (актива) предприятия дает общее представление о его финансовом состоянии, показывая долю каждого элемента в активах (табл. 1) и соотношении заемных и собственных средств, покрывающих их.
Задачи анализа:
оценка изменения стоимости имущества за отчетный период;
определение роли отдельных элементов структуры в формировании имущества;
формирование направлений вложений финансовых средств во внеоборотные и оборотные активы и оценка целесообразности этих вложений;
определение доли дебиторской задолженности (ДЗ) в имуществе предприятия, ее состава и структуры, показателей оборачиваемости ДЗ.
Таблица 1 - Анализ структуры активов
Статьи баланса 2009 Уд.вес 2010 Уд.вес 2011 Уд.вес Абсолют. отклонение Темп роста
1 2 3 4 5 6 7 [7-5] [6/4]*100
1. Всего имущества 115170 100 161241 100 116533 100 72,27
2. Внеоборотные активы (1 раздел) 44369 38,52 45831 28,42 47505 40,77 12,34 103,65
в том числе: 2.1 Нематериальные активы 91 0,08 2.2. Основные средства 44268 38,44 45828 28,42 47502 40,76 12,34 103,65
2.3. Финансовые вложения 10 0,0087 3 0,0019 3 0,0026 0,0007 100,00
3. Оборотные активы (2 раздел), 70801 61,48 115410 71,58 69028 59,23 -12,34 59,81
в том числе: 3.1. Запасы 59904 52,01 114485 71,00 65071 55,84 -15,16 56,84
3.2. Дебиторская задолженность 10859 9,43 884 0,55 3940 3,38 2,83 445,70
3.3. Денежные средства 38 0,03 41 0,03 17 0,01 -0,01 41,46
В активе баланса произошли следующие изменения:
Доля внеоборотных активов в 2011 году по сравнению с 2010 изменилась, с 28,42% на начало года увеличилась до 40,77% на конец года, соответственно снизилась доля оборотных активов на 12,34%. Оборотные активы на конец 2011 года складываются в основном из запасов, доля которых увеличилась за 2 года с 52,01% до 55,84%.
Доля дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, составила в 2011 году 3,38% свидетельствует о том, что предприятие обладает низкой платежеспособностью.
Источники формирования оборотных средств и их размер оказывают существенное влияние на уровень эффективности использования оборотных средств предприятия. Избыток оборотных средств означает, что часть капитала предприятия бездействует и не приносит дохода. Недостаток оборотного капитала - тормозит ход производственного процесса, замедляя скорость хозяйственного оборота средств предприятия.
Источниками формирования оборотных средств могут выступать:
собственные средства;
средства, приравненные к собственным;
заемные средства;
привлеченные средства.
Таблица 2 – Структура источников формирования активов предприятия за 2009-2011 гг.
Статьи баланса 2009 2010 2011 Структура источников (%) Изменения
2009 2010 2011 +/- %
1 2 3 4 5 6 7 [7-6] [4/3]*100
1. Собственные источники (т.р.) 47681 49585 52065 41,40 30,75 44,68 13,93 105,00
1.1 уставный капитал 49880 49880 49880 43,31 30,94 42,80 11,87 100,00
1.2 резервный капитал 0 0 2824     2,42 2,42  
1.3 нераспределенная прибыль -2199 -295 -639 -1,91 -0,18 -0,55 -0,37 216,61
2. Заемные источники (т.р.) 28660 98007 33000 24,88 60,78 28,32 -32,46 33,67
2.1 Долгосрочные займы и кредиты 1118 1048 2449 0,97 0,65 2,10 1,45 233,68
2.2 Прочие долгосрочные обязательства 9542 76119 8551 8,29 47,21 7,34 -39,87 11,23
2.3 Краткосрочные займы и кредиты 18000 20840 22000 15,63 12,92 18,88 5,95 105,57
3. Дополнительно привлеченные источники (т.р.) 38829 13649 31468 33,71 8,46 27,00 18,54 230,55
3.1 кредиторская задолженность 38829 13649 31468 33,71 8,46 27,00 18,54 230,55
расчеты с поставщиками и подрядчиками 29154 8477 23474 25,31 5,26 20,14 14,89 276,91
расчеты по налогам и сборам 4670 2026 2801 4,05 1,26 2,40 1,15 138,25
расчеты по соц.страхованию и обеспечению 1979 858 2335 1,72 0,53 2,00 1,47 272,14
кредиторская задолженность перед персоналом 1600 1165 1012 1,39 0,72 0,87 0,15 86,87
прочие кредиторы 1426 1123 1846 1,24 0,70 1,58 0,89 164,38
Итого 115170 161241 116533 100 100 100 - 72,27
И в предыдущем, и в отчетном периодах из источников формирования оборотных средств большую часть занимают собственные источники (30,75% и 44,68% соответственно).
Основную часть среди собственных источников занимает уставный капитал. Доля уставного капитала за 2 года снизилась с 43,31% до 42,8%, хотя в абсолютном выражении уставный капитал увеличился с 47681 тыс.руб. до 52065 тыс.руб.
Заемные средства за 2 года увеличились с 28660 тыс.руб. до 33000 тыс.руб. Их доля в 2011 году составила 28,32%.
Дополнительно привлеченные источники формирования активов в 2011 году составили 27%. Дополнительно привлеченные источники полностью состоят из кредиторской задолженности.
Из дополнительно привлеченных источников формирования активов в течение 3-х лет большую долю занимали расчеты с поставщиками и подрядчиками.
Таблица 3 – Критерии качественных изменений в имущественном положении СПК «Полтавский» и степень их прогрессивности

п/п Показатели 2009 2010 2011 Абсолютное отклонение (+;-) Абсолютное отклонение (+;-) Темп роста, %
А Б 1 2 3 [2-1] [3-2] [3/2]*100
1 Первоначальная стоимость основных средств и нематерильных активов 70937 72811 72990 1874 179 100,25
2 Износ основных средств и нематериальных активов 26669 26983 25488 314 -1495 94,46
3 Остаточная стоимость основных средств и нематериальных активов (стр.8-стр.9) 44268 45828 47502 1560 1674 103,65
4 Введенные основные средства 27645 12477 12795 -15168 318 102,55
5 Выбывшие основные средства 23 10603 12616 10580 2013 118,99
6 Активная часть основных средств 7828 8187 12278 359 4091 149,97
7 Доля активной части основных средств 17,68 17,86 25,85 0,181 7,983 144,68
8 Коэффициент износа 0,376 0,371 0,349 -0,005 -0,021 94,23
9 Коэффициент обновления 0,624 0,272 0,269 -0,352 -0,003 98,93
10 Коэффициент выбытия 0,001 0,240 0,275 0,238 0,036 114,93
Динамика доли активной части основных средств положительная. В 2011 году она составила 25,85%, что на 8,17 больше, чем в 2009 году.
Коэффициент износа снизился в 2011 году по сравнению с 2009 годом на 5,77%.
Коэффициент обновления снизился в 2011 году по сравнению с 2009 годом на 66,9%, что говорит о снижении обновления основных производственных фондов..
Коэффициент выбытия в 2011 году по сравнению с 2010 годом увеличился на 14,93%, что говорит об увеличении средств, которые выбыли из-за ветхости и по другим причинам.
Далее проведем анализ финансового положения СПК «Полтавский» с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив.
Таблица 4 – Оценка финансового положения СПК «Полтавский»

п/п Показатели 2009 2010 2011 Абсолютное отклонение (+;-) Абсолютное отклонение (+;-) Темп роста, %
А Б 1 2 3 [2-1] [3-2] [3/2]*100
1 Валюта аналитического баланса (общая стоимость активов) 115170 161241 116533 46071 -44708 72,27
2 Собственный капитал 47681 49585 52065 1904 2480 105,00
3 Долгосрочные обязательства 10660 77167 8551 66507 -68616 11,08
4 Собственные оборотные средства 13972 80921 15560 66949 -65361 19,23
5 Оборотные активы 70801 115410 69028 44609 -46382 59,81
6 Денежные средства и краткосрочные финансовые сложения 38 41 17 3 -24 41,46
7 Краткосрочные обязательства 56829 34489 53468 -22340 18979 155,03
8 Материально-производственные запасы 59904 114485 65071 54581 -49414 56,84
9 Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения 10 3 3 -7 0 100,00
10 Первоначальная стоимость основных средств и нематерильных активов 70937 72811 72990 1874 179 100,25
11 Износ основных средств и нематериальных активов 26669 26983 25488 314 -1495 94,46
12 Остаточная стоимость основных средств и нематериальных активов (стр.10-стр.11) 44268 45828 47502 1560 1674 103,65
13 Коэффициент текущей ликвидности (стр.5/стр.7) 1,2459 3,3463 1,2910 2,1004 -2,0553 38,58
14 Коэффициент быстрой ликвидности [(стр.5-стр.8)/стр.7] 5,4241 0,4602 1,9677 -4,9639 1,5075 427,57
15 Коэффициент абсолютной ликвидности (стр.6/стр.7) 0,0007 0,0012 0,0003 0,0005 -0,0009 26,75
16 Коэффициент автономии (Коэффициент концентрации собственного капитала) (стр.2/стр.1) 0,4140 0,3075 0,4468 -0,1065 0,1393 145,29
17 Коэффициент финансовой зависимости 2,4154 3,2518 2,2382 0,8364 -1,0136 68,83
18 Уровень перманентного капитала (стр.2+стр.3 ) /стр.1 0,5066 0,7861 0,5202 0,2795 -0,2659 66,17
19 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (стр.4/стр.5) 0,1973 0,7012 0,2254 0,5038 -0,4757 32,15
20 Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами (стр.4/стр.8) 0,2332 0,7068 0,2391 0,4736 -0,4677 33,83
21 Коэффициент маневренности собственного капитала (стр.4/стр.2) 0,2930 1,6320 0,2989 1,3389 -1,3331 18,31
22 Коэффициент накопления амортизации (стр.11/стр.10) 0,3760 0,3706 0,3492 -0,0054 -0,0214 94,23
23 Доля вложений в торгово - производственный потенциал [(стр.12+стр.8)/стр.1] 0,9045 0,9942 0,9660 0,0897 -0,0282 97,16
24 Уровень функционирующего капитала [(стр.1-стр.9)/стр.1] 0,9999 1,0000 1,0000 0,0001 0,0000 100,00
25 Комплексный показатель финансовой устойчивости ( стр.16 + стр.18 + стр.19 + стр.20 + стр.21+стр.23) / 6 0,4248 0,8546 0,4494 0,4299 -0,4052 52,58
Данные таблицы позволяют идентифицировать финансовое положение СПК «Полтавский» как умеренно устойчивое. Это определяется достаточным уровнем обеспеченности имущества в целом, а также оборотных активов и запасов, в частности, привлеченными источниками финансирования.
Коэффициент текущей ликвидности в течение 2009-2011 гг. свидетельствует о том, что текущие активы превышают по величине текущие обязательства, и СПК «Полтавский может рассматриваться как успешно функционирующее предприятие.
Коэффициент быстрой ликвидности в 2011 году вырос и составил 1,97. Рост коэффициента быстрой ликвидности обусловлен оправданным ростом дебиторской задолженности, что может характеризовать деятельность предприятия с положительной стороны.
Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) значительно ниже нормы. В 2011 году СПК «Полтавский» может немедленно погасить краткосрочные обязательства за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений только на 0,03%.
Деятельность СПК «Полтавский» зависит от внешних источников финансирования, так как на долю собственного капитала в общей сумме всех средств организации, используемых ею для осуществления уставной деятельности в 2011 году доля составила 0,4%.
Коэффициент автономии в 2011 году по сравнению с 2009 годом увеличился на 0,03, то есть произошло снижение зависимости от внешних источников финансирования, коэффициент значительно ниже минимального значения. Низкий уровень финансовой автономности СПК «Полтавский» может поспособствовать снижению доверия к организации со стороны потенциальных кредиторов и инвесторов и снижению возможностей привлечения средств со стороны.
Доля долгосрочного капитала в общей величине источников формирования имущества в 2011 году снизилась на 0,27 (с 0,79 до 0,52), величина уровня перманентного капитала определяет финансовую ненадежность организации.
СПК «Полтавский» обеспечено собственными оборотными средствами. в 2011 году 23%. Динамика коэффициента обеспеченности собственными оборотными активами отрицательная: в 2011 году по сравнению с 2010 он снизился на 67,85%.
Материальные запасы покрыты собственными источниками финансирования не полностью. С 2010 года коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами снизился на 66,17% (с 0,71 до 0,24).
Коэффициент маневренности собственного капитала в 2011 году по сравнению с 2009 годом остался на прежнем уровне и составил 0,3, т.е. 30% собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т. е. вложена в оборотные средства, а 70% капитализирована.
Активы, непосредственно занятые в собственной торгово-производственной деятельности (за вычетом вложений в деятельность сторонних организаций), занимают все 100%. В российских условиях существенной нестабильности положения на рынке, низкой экономической рентабельности и платежеспособности весьма значительной части организаций, высокое значение показателя не является рациональным, так как означает серьезный риск ухудшения финансового положения по независящим от деятельности руководства данной организации причинам.
Далее проведем анализ оборачиваемости оборотных средств (табл. 5).
Таблица 5 – Показатели эффективности использования оборотных средств (деловой активности)
Показатели 2009 2010 2011 Абсолютное отклонение (+;-) Абсолютное отклонение (+;-) Темп роста, %
Б 1 2 3 [2-1] [3-2] [3/2]*100
1. Выручка от реализации продукции 54040 82404 66965 28364 -15439 81,26
2. Себестоимость продукции (работ, услуг) 53208 77453 62089 24245 -15364 80,16
3. Средняя величина запасов 50610 87195 89788 36585 2593 102,97
4. Среднегодовые остатки оборотных средств 57001 93106 92219 36105 -887 99,05
5. Оборачиваемость запасов (стр.2/стр.3) 1,05 0,89 0,69 -0,16 -0,20 77,85
6. Срок хранения запасов (360/стр.5) 342,42 405,28 520,60 62,86 115,32 128,45
7. Оборачиваемость активов (стр.1/стр.4) 0,95 0,89 0,73 -0,06 -0,16 82,05
8. Длительность оборота активов (360/стр.7) 379,73 406,75 495,76 27,03 89,01 121,88
Оборачиваемость запасов в 2011 году снизилась по сравнению с предыдущим годом на 22,15% и составила 0,69 оборотов, в результате чего срок хранения запасов увеличился на 115,32 дня.
Оборачиваемость активов снизилась на 17,95%, а длительность оборота увеличилась до 495,76 дней.
Таблица 6 – Показатели прибыльности (рентабельности) предприятия
Показатели 2009 2010 2011 Абсолютное отклонение (+;-) Абсолютное отклонение (+;-) Темп роста, %
Б 1 2 3 [2-1] [3-2] [3/2]*100
1 Выручка от реализации продукции (работ, услуг) 54040 82404 66965 28364 -15439 81,26
2 Себестоимость реализованной продукции (работ, услуг) 53208 77453 62089 24245 -15364 80,16
3 Среднегодовая стоимость основных производственных фондов 30948 45048 46665 14100 1617 103,59
4 Общие активы 115170 161241 116533 46071 -44708 72,27
5 Средняя величина собственного капитала 32456 48633 50825 16177 2192 104,51
6 Балансовая прибыль 629 1904 2480 1275 576 130,25
7 Чистая прибыль 629 1904 2480 1275 576 130,25
8 Рентабельность реализации (стр.7/стр.1) 1,16 2,31 3,70 1,15 1,39 160,28
9 Рентабельность производства (стр.6/стр.2) 1,18 2,46 3,99 1,28 1,54 162,48
10 Рентабельность фондов (стр.6/стр.3) 2,03 4,23 5,31 2,19 1,09 125,74
11 Рентабельность собственного капитала (стр.7/стр.5) 1,94 3,92 4,88 1,98 0,96 124,63
12 Рентабельность активов (стр.7/стр.4) 0,55 1,18 2,13 0,63 0,95 180,22
Выручка от продаж в 2011 году по сравнению с 2010 годом снизилась на 18,74% или на 15439 тыс.руб., расходы на продажу снизились на 19,84%, то есть темп снижения выручки ниже темп снижения расходов, что может положительно характеризовать деятельность СПК «Полтавский».
Рентабельность продаж по чистой прибыли в 2010 году составляла 2,31%, то есть каждый рубль полученной выручки содержал 2,31% (или 2,31 коп.) чистой прибыли. В 2011 году рентабельность продаж по чистой прибыли увеличилась, каждый рубль выручки стал содержать на 1,39 коп. чистой прибыли больше.
2.2 Пути улучшения финансового состояния СПК «Полтавский»Одним из основных путей улучшения финансового состояния предприятия является уменьшение себестоимости продукции, которая производится компанией. Данный параметр может быть улучшен как за счет оптимизации поставок, так и за счет изменения технологических и бизнес-процессов, принятых на предприятии.
Еще одним путем улучшения финансового состояния предприятия является повышение эффективности управления компанией, а также введение различных видов стимулирования персонала. Данный способ улучшения финансового состояния предприятия не требует существенной перестройки компании, оптимизация бизнес-процессов внутри компании может быть достигнута введением системы, позволяющий автоматизировать постановку задач для персонала, а также применением различных способов материального стимулирования, которые основаны на оценке вклада каждого сотрудника в общий результат коммерческой деятельности предприятия.
Также к одному из путей улучшения финансового состояния предприятия можно отнести выпуск новой продукции или предоставление новых услуг потребителям. Разработка стратегии развития предприятия, а также оценка рынка и выработка предложений по разработке новых видов продукции может проводиться как непосредственно сотрудниками компании, так и специалистами различных консалтинговых предприятий.
Высокая доля запасов говорит о спаде активности предприятия. Большие сверхплановые запасы могут привести к замораживанию оборотного капитала и замедлило его оборачиваемости, в результате чего ухудшится финансовое состояние предприятия.
Один из способов повышения оборачиваемости запасов заключается в совершенствовании управления запасами. Поскольку предприятие вкладывает средства в образование запасов, то издержки хранения связаны не только со складскими расходами, но и с риском порчи и устаревания товаров, а также с временной стоимостью капитала, т.е. с нормой прибыли, которая могла быть получена в результате других инвестиционных возможностей с эквивалентной степенью риска.
Хотя большой запас готовой продукции (связанный с предполагаемым объемом продаж) сокращает возможность образования дефицита продукции при неожиданно высоком спросе.
Подобным образом достаточно большой запас сырья и материалов спасает предприятие в случае неожиданной нехватки соответствующих запасов от прекращения процесса производства или покупки более дорогостоящих материалов-заменителей.
Повышение оборачиваемости запасов сводится к выявлению результатов и затрат, связанных с хранением запасов, и подведению разумного баланса запасов и затрат. Для ускорения оборачиваемости запасов на предприятии целесообразно:
планирование закупок необходимых материалов;
введение жестких производственных систем;
использование современных складов;
совершенствование прогнозирования спроса;
быстрая доставка сырья и материалов.
Необходимо повысить уровень финансовой автономности СПК «Полтавский» для того, чтобы способствовать увеличению доверия к ней со стороны потенциальных кредиторов и инвесторов и расширению возможностей привлечения средств со стороны.
Необходимо повысить долю собственного капитала, направленного на формирование оборотных активов, чтобы повысить уровень маневренности собственных источников, а, следовательно, и улучшить и финансовое положение.
Осуществление вышеуказанных мероприятий позволит увеличить прибыль. Внедрение вышеперечисленных мероприятий в деятельность организации будет способствовать улучшению эффективности его финансово-хозяйственной деятельности и укреплению финансового положения.
Также СПК «Полтавский» можно предложить:
выявлять наиболее рентабельных видов продукции и обновление ассортимента. По истечении времени продукция морально устаревает, либо не выдерживает конкурентной борьбы и, под давлением снижающейся рентабельности, выпуск её сокращается или прекращается.
осуществлять эффективную ценовую политику, дифференцированную по отношению к отдельным категориям покупателей;
при вводе в эксплуатацию нового оборудования уделять достаточно внимания обучению и подготовке кадров, повышению их квалификации, для эффективного использования оборудования и недопущения его поломки из-за низкой квалификации;
ввести систему планирования прибыли на предприятии, которая позволит более четко определять цели по достижению желаемых финансовых результатов и оценивать необходимые затраты, вложения, наращения объемов производства.
Раздел 3 Резервы улучшения финансового состояния СПК «Полтавский»
3.1 Улучшение финансового состояния СПК «Полтавский» за счет использования резервов повышения производительности трудаОсобое внимание руководители СПК «Полтавский» должны уделить выявлению и мобилизации резервов повышения производительности труда.
В результате внедрения достижений научно-технического прогресса, научной организации труда и передовых методов работы в следующем году численность работников может сократиться на 8 человек, что составит 3,7% к численности работников 2011 года.
Увеличить производительность труда можно за счет привлечения работников на неполный рабочий день (1/2 ставки). Привлечение 10 человек обеспечит высвобождение 5 работников или 2,3% к численности работников за 2011 год.
За счет совмещения профессий, должностей и функций численность работников можно сократить на 3 человека, или на 1,4%.
Таблица 7 – Прогнозные резервы повышения производительности труда работников СПК «Полтавский»
Наименование показателя Размер резервов
% к уровню 2011 года Сумма, тыс.руб.
1. Внедрение достижений научно-технического процесса, передовых методов работы 3,8 2544,67
2. Привлечение на работу лиц на неполный рабочий день 2,35 1573,68
3. Совмещение профессий, должностей и функций 1,42 950,9
Итого 7,57 5069,25
На следующий год можно повысить производительность труда на 7,57% или на 5069,25 тыс.руб.
3.2 Планирование запасов с целью улучшения финансового состояния СПК «Полтавский»В общем виде понятие запасов формулируется следующим образом: запасы – материальная продукция, ожидающая вступления в процесс производственного потребления (средства труда и предметы труда) или в процесс продаж (товары производственного или потребительского назначения).
Существует много причин, по которым фирмы идут на создание запасов. В рамках деятельности СПК «Полтавский» можно выделить две основные причины создания материальных запасов:
сезонные колебания;
снижение расходов на доставку и хранение запасов.
В основном сезонные колебания спроса некоторых видов товаров касаются продукции сельского хозяйства. Сезонные запасы образуются при сезонном характере производства, потребления и транспортировки.
Для того, чтобы снизить расходы на доставку и хранение запасов, необходимо определить оптимальный размер партии поставляемых товаров и, соответственно, оптимальную частоту завоза.
Оптимальный размер партии поставляемых товаров и оптимальная частота зависят от следующих факторов:
объем спроса (оборота);
расходы транспортно-заготовительные;
расходы на хранение запаса.
В качестве критерия оптимальности необходимо выбрать минимум суммы транспортно-заготовительных расходов и расходов на хранение.
Расходы по хранению растут прямо пропорционально размеру заказа (рис. 1).
Расходы на хранение

Размер заказа

Рис. 1. Зависимость расходов на хранение запасов от размера заказа
3.2 Снижение затрат СПК «Полтавский» за счет консервации основных фондовДобиться снижения затрат можно также путем консервации неэксплуатируемых транспортных средств, оборудования, технологических линий, машин и сооружений, но на которые продолжает начисляться амортизация. Бывают ситуации, когда организация временно не использует основные средства, которые находятся у нее на балансе.
Под консервацией объектов основных средств понимается их временное выведение в установленном порядке из хозяйственного оборота в целях обеспечения сохранности и возможности дальнейшего функционирования.
Консервация основных средств включает комплекс мероприятий (в т.ч. технические меры защиты от коррозии), направленных на обеспечение сохранности объектов в период их длительного бездействия (хранения).
Объекты, находящиеся на консервации, не участвуют в процессе производства.
При замораживании основных фондов амортизация прекратит начисляться, что позволит сократить затраты. При этом новая сумма амортизации определится как разность между текущей суммой амортизации и суммой амортизации, которая подлежала бы начислению при условии, что объекты основных фондов находились бы в незамороженном состоянии.
Мало того что это позволит обеспечить наилучшую сохранность имущества, так еще и попутно будет достигнута, скажем так, экономия налоговых расходов. Для того, чтобы получить налоговую "экономию" расходов, нужно консервировать основные средства на срок, превышающий 3 месяца.
В зимнее время СПК «Полтавский» часть основных фондов не использует. Если внедрить мероприятия по замораживанию на время основных фондов, не принимающих участия в производственном процессе, то это позволит снизить текущие затраты. Экономический эффект рассчитывается по формуле:
Э=Эс-Зк (1)где Эс – экономия от снижения себестоимости продукции;
Зк – затраты на консервацию и обеспечение сохранности оборудования.
Экономия от снижения себестоимости включает в себя величину налога на имущество и амотризационные отчисления:
Эс=Ам×12+Ним (2)где Эс - экономия от снижения себестоимости продукции;
Ам - сумма амортизационных отчислений в месяц;
12 - количество месяцев в отчетном году;
Ним - сумма налога на имущество (ставка налога на имущество – 2,2%).
Переведем на «консервацию» посевной комплекс Владимир ПК 12,0Д, который не участвуют в деятельности предприятия в период с сентября по февраль: первоначальная стоимость 4396400 руб., амортизация начисляется линейным способом, срок полезного использования 10 лет. Сумма налога на имущество составляет 4396400*2,2%=96721 руб. Экономия от снижения себестоимости составит:
Эс=4396400 руб.×0,112 мес×6 мес+96721 руб.×6 мес.12 мес.=268181 рубСодержание «законсервированного» оборудования будет обеспечиваться силами персонала СПК «Полтавский». Затраты на содержание составят 8000 в месяц
Экономический эффект от «консервации»:
Э=268181 руб.-8000 руб. ×6 мес.=220181 руб.Выводы и предложенияВ данной курсовой работе было проведено комплексное исследование финансового состояния СПК «Полтавский».
Доля внеоборотных активов в 2011 году по сравнению с 2010 изменилась, с 28,42% на начало года увеличилась до 40,77% на конец года, соответственно снизилась доля оборотных активов на 12,34%. Оборотные активы на конец 2011 года складываются в основном из запасов, доля которых увеличилась за 2 года с 52,01% до 55,84%.
Доля дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, составила в 2011 году 3,38% свидетельствует о том, что предприятие обладает низкой платежеспособностью.
И в предыдущем, и в отчетном периодах из источников формирования оборотных средств большую часть занимают собственные источники (30,75% и 44,68% соответственно).
Основную часть среди собственных источников занимает уставный капитал. Доля уставного капитала за 2 года снизилась с 43,31% до 42,8%, хотя в абсолютном выражении уставный капитал увеличился с 47681 тыс.руб. до 52065 тыс.руб.
Динамика доли активной части основных средств положительная. В 2011 году она составила 25,85%, что на 8,17 больше, чем в 2009 году.
Коэффициент износа снизился в 2011 году по сравнению с 2009 годом на 5,77%.
Коэффициент обновления снизился в 2011 году по сравнению с 2009 годом на 66,9%, что говорит о снижении обновления основных производственных фондов..
Коэффициент выбытия в 2011 году по сравнению с 2010 годом увеличился на 14,93%, что говорит об увеличении средств, которые выбыли из-за ветхости и по другим причинам.
Далее проведем анализ финансового положения СПК «Полтавский» с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив.
Коэффициент текущей ликвидности в течение 2009-2011 гг. свидетельствует о том, что текущие активы превышают по величине текущие обязательства, и СПК «Полтавский может рассматриваться как успешно функционирующее предприятие.
Коэффициент быстрой ликвидности в 2011 году вырос и составил 1,97. Рост коэффициента быстрой ликвидности обусловлен оправданным ростом дебиторской задолженности, что может характеризовать деятельность предприятия с положительной стороны.
Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) значительно ниже нормы. В 2011 году СПК «Полтавский» может немедленно погасить краткосрочные обязательства за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений только на 0,03%.
Деятельность СПК «Полтавский» зависит от внешних источников финансирования, так как на долю собственного капитала в общей сумме всех средств организации, используемых ею для осуществления уставной деятельности в 2011 году доля составила 0,4%.
Коэффициент автономии в 2011 году по сравнению с 2009 годом увеличился на 0,03, то есть произошло снижение зависимости от внешних источников финансирования, коэффициент значительно ниже минимального значения. Низкий уровень финансовой автономности СПК «Полтавский» может поспособствовать снижению доверия к организации со стороны потенциальных кредиторов и инвесторов и снижению возможностей привлечения средств со стороны.
Доля долгосрочного капитала в общей величине источников формирования имущества в 2011 году снизилась на 0,27 (с 0,79 до 0,52), величина уровня перманентного капитала определяет финансовую ненадежность организации.
СПК «Полтавский» обеспечено собственными оборотными средствами. в 2011 году 23%. Динамика коэффициента обеспеченности собственными оборотными активами отрицательная: в 2011 году по сравнению с 2010 он снизился на 67,85%.
Материальные запасы покрыты собственными источниками финансирования не полностью. С 2010 года коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами снизился на 66,17% (с 0,71 до 0,24).
Коэффициент маневренности собственного капитала в 2011 году по сравнению с 2009 годом остался на прежнем уровне и составил 0,3, т.е. 30% собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т. е. вложена в оборотные средства, а 70% капитализирована.
Активы, непосредственно занятые в собственной торгово-производственной деятельности (за вычетом вложений в деятельность сторонних организаций), занимают все 100%. В российских условиях существенной нестабильности положения на рынке, низкой экономической рентабельности и платежеспособности весьма значительной части организаций, высокое значение показателя не является рациональным, так как означает серьезный риск ухудшения финансового положения по независящим от деятельности руководства данной организации причинам.
Оборачиваемость запасов в 2011 году снизилась по сравнению с предыдущим годом на 22,15% и составила 0,69 оборотов, в результате чего срок хранения запасов увеличился на 115,32 дня.
Оборачиваемость активов снизилась на 17,95%, а длительность оборота увеличилась до 495,76 дней.
Выручка от продаж в 2011 году по сравнению с 2010 годом снизилась на 18,74% или на 15439 тыс.руб., расходы на продажу снизились на 19,84%, то есть темп снижения выручки ниже темп снижения расходов, что может положительно характеризовать деятельность СПК «Полтавский».
Рентабельность продаж по чистой прибыли в 2010 году составляла 2,31%, то есть каждый рубль полученной выручки содержал 2,31% (или 2,31 коп.) чистой прибыли. В 2011 году рентабельность продаж по чистой прибыли увеличилась, каждый рубль выручки стал содержать на 1,39 коп. чистой прибыли больше.
Для улучшения финансового состояния были предложены следующие мероприятия:
За счет использования резервов повышения производительности труда на следующий год можно повысить ее на 7,57% или на 5069,25 тыс.руб.
За счет планирования запасов можно снизить расходы на транспортировку запасов и их хранение с целью улучшения финансового состояния СПК «Полтавский»
За счет консервации основных фондов можно снизить затраты на 220181 руб.
ЗаключениеФинансовое состояние организации определяет ее конкурентоспособность, ее потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самой организации и ее партнеров по финансовым и другим отношениям.
Недооценка роли анализа финансово-хозяйственной деятельности, ошибки в планах и управленческих действиях в современных условиях приводят к большим потерям..
Анализ финансового состояния состоит в получении объективной оценки результатов финансово-хозяйственной деятельности организации применительно к информационным потребностям пользователей в целях его дальнейшего улучшения и стабилизации на основе методики прогнозирования основных тенденций будущего развития.
Для достижения цели курсовой работы были решены следующие задачи:
В первой части данной работы была представлено понятие финансового состояния и его значение его анализа, информационная обеспеченность проведения анализа.
Во второй части, занимающей большую часть работы, было обследовано действующее предприятие – СПК «Полтавский» – и его финансовое состояние. В ходе работы было установлено реальное положение дел на предприятии; выявлены изменения в финансовом состоянии и факторы, вызвавшие эти изменения.
В третьей части были сделаны выводы и предложены первоочередные мероприятия, направленные на улучшение финансового состояния СПК «Полтавский.
Библиографический списокНалоговый кодекс Российской Федерации, Ч. 2, гл. 30 [Электронный ресурс] // URL: http://base.garant.ru/
Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: учебное пособие для ВУЗов / под ред.проф. Н.П. Любушина. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008.- 417с.
Гаджинский А.М. Логистика: Учебник. – 11-е изд., перераб. и доп. – М.: ИТК «Дашков и К˚», 2005. – 432 с.
Гинзбург, А.И. Экономический анализ / А.И. Гинзбург. - 3-е изд. - СПб.: Питер, 2012. - 208 с.
Индюшкин Б. Анализ пассивов баланса / Российский бухгалтер. – 2012. – N 4 [Электронный ресурс] // URL: http://www.consultant.ru/
Калинченко Е. Азы консервации основных средств (бухгалтерский и налоговый учет имущества, переводимого на консервацию / Журнал "Главная книга" N 04, 2009 [Электронный ресурс] // URL: http://www.base.consultant.ru/
Канке А.А., Кошевая И.П. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. – М.: ИД «ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2007. – 288 с.
Парушина Н.В. Основные направления анализа и прогнозирования финансового состояния по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности организации / «Международный бухгалтерский учет», №2 – 2012 [Электронный ресурс] // URL: http://www.consultant.ru/
Руднев Р.В. Направления анализа финансового состояния организации применительно к целям управления и потребностям пользователей / Аудитор. – 2012. - №10 [Электронный ресурс] // URL: http://www.consultant.ru/
Савицкая Г. В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятий: учебник/ Г.В. Савицкая. - М.: Инфра-М, 2009. — 536 с.
Приложения

Приложенные файлы

  • docx file29
    Размер файла: 93 kB Загрузок: 0

Добавить комментарий